Финансовая модель бизнеса (2)
Продолжение. Начало в КД №305 (июнь 2026)
Классификация затрат
I ВАРИАНТ: Все расходы бизнеса разделяют на Прямые и Косвенные. Такое разделение дает понимание величины валовой прибыли и применяют, когда выстраивают финансовую модель для анализа рентабельности и прибыльности объекта, направления, проекта и т.п. Например, нескольких магазинов или нескольких объектов недвижимости, которые сдают в аренду, нескольких салонов красоты.
II ВАРИАНТ. Все расходы бизнеса делят на Переменные и Постоянные. Такое разделение дает понимание маржинальной прибыли и применяют для анализа соотношения выручки, расходов и прибыли и для расчета точки безубыточности любого количества объектов (магазинов, салонов, проектов…).
Переменные/прямые расходы — это себестоимость реализованных (проданных) товаров, работ, услуг. Это расходы, которые меняются вместе с выручкой. Без прямых расходов невозможно получить прибыль, они появляются в момент реализации. Без прямых расходов бизнес невозможен.
Переменные расходы на 100% зависят от выручки, и меняются прямо пропорционально изменению объема продаж (выручки от реализации). Если выручка есть, то есть переменные расходы, если выручки нет, то и переменных расходов тоже нет, если выручка растет, растут переменные расходы. Чем доля переменных расходов больше, тем бизнес финансово более устойчив.
Прямые затраты, связанные с объектом (контрактом, проектом), составляют прямую себестоимость. Все прямые расходы, которые генерит данный объект, должны покрываться выручкой этого объекта.
Постоянные/косвенные расходы — это все остальные расходы. Т.е. это те расходы, которые бизнес осуществляет ежемесячно и даже тогда, кода выручка/продажи отсутствует, они остаются. Это расходы на содержание офиса, аренда, з/п персонала и страховые взносы, услуги связи, интернет, канцелярия и т.п. Величина таких расходов остается неизменной на достаточно большом промежутке времени и не зависит напрямую от количества реализованных товаров и услуг.
Косвенные затраты относятся ко всему бизнесу, ко всем объектам, товарным группам, проектам, контрактам, их нельзя напрямую включить в себестоимость. Величина косвенных расходов не зависит от количества объектов, проектов, контрактов. Чем больше косвенных расходов, тем менее устойчивый бизнес.
Задача финансового менеджера сокращать косвенные/постоянные расходы и переводить их в прямые/переменные.
Например:
- изменить структуру з/п — увеличить долю переменной части и снизить до минимума долю окладной части;
- возможно вместо аренды склада (постоянные расходы) перевести складское обслуживание на аутсорсинг, где стоимость хранения зависит от занимаемой вашим товаром площади (переменные расходы);
- договориться с арендодателем, что величина арендной платы зависит от выручки: чем она ниже, тем аренда торговой площади ниже (перевести аренду торговой площади в переменные расходы в зависимости от выручки).
Оптимальное соотношение: Прямых — 70%, косвенных — 30%. Такое перераспределение переменных и постоянных расходов напрямую влияет на финансовую устойчивость и на прибыльность бизнеса. Если перераспределим постоянные затраты в сторону увеличения переменных, и сокращения постоянных, то бизнес становится более устойчивый, т.е. менее уязвим при падении продаж (прибыль снижается медленнее).
Управление затратами — это основная задача финансовой службы, т.к. затраты могут сделать бизнес как более, так и менее прибыльным.
Взаимосвязь прямых/косвенных и переменных/постоянных затрат. Прямые расходы включают в себя переменные затраты, а постоянные включают в себя косвенные затраты. Прямые затраты больше переменных, а постоянные затраты больше косвенных.
Прямые + Косвенные = Переменные + Постоянные
Правило для бизнеса в кризис. Перераспределяем постоянные расходы в переменные, стремимся к снижению постоянных расходов (режем косты) и росту переменных. Когда кризис миновал, постоянные расходы можно наращивать, а переменные снижать. При низких переменных расходах, при росте продаж, прибыль увеличивается кратно.
Если в компании, при прочих равных условиях размер постоянных затрат ниже переменных, то компания более финансово устойчивая, но менее прибыльная, темп роста прибыли замедленный и наоборот. Прибыль — это всегда плата за риск. Чем рискованнее стратегия компании, тем ниже финансовая устойчивость бизнеса, но тем прибыльней бизнес.
Продолжение следует
Мы находим оптимальное решение Ваших задач в текущем моменте с заботой о Вашем бизнесе. Создавайте и развивайте бизнес вместе с нами.
Бондарь Ольга Павловна
Для получения контактных данных
(email, телефон и адрес),
зарегистрируйтесь